管理会计作为现代会计的两大分支之一，伴随刚开始在工业企业中的运用渐渐扩展到其它行业，其理论本身也在这一过程中不断得到充实和进步，内容已扩展到计划预测、决策支持、实行与控制、责任会计等多个层面。本文拟结合国有商业银行管理实质，从发挥管理会计决策支持功能角度出发，对商业银行在资本性投入管理中怎么样进行投资决策做一些探讨。
1、商业银行加大资本性投入管理的必要性
（一）昔日“不计本钱，不算产出”的资本性投入对银行业导致的害处。国有银行商业化改革的初期，各家银行对营业办公用房和科技设施进行了前所未有些大规模投入，客观而言，这对于各家银行抢占市场份额，树立自己形象，提升服务水平起到了要紧用途。但因为各家银行常见缺少资本性投入管理的自我约束，在进行投入时总是不计本钱，极少考虑产出，投资决策带有非常大盲目性，导致了非常大浪费。目前国有商业银行常见存在的一方面很多资产闲置，其次固定资产保有量相对国际通行比率过高的现象即是这一时期留下的后遗症。同时，因为各家银行均无相应财力支撑这样庞大的资本投入规模，结果导致一部分信贷资金进入了非信贷范围，从而加剧了金融体系的风险。
（二）“收益最大化”经营目的需要银行不断提升投资决策水平。近年来，伴随金融体制改革的逐步深化，同业角逐日趋激烈，国有商业银行常见开始实行统一法人体制下的财务授权体制，自我约束意识有所增强，“收益最大化”的经营目的也渐渐得以确立并深入人心。这从客观上迫使银行对资本性投入进行总量控制，对大型资本性投入也开始进行可行性研究，但总体而言投入产出剖析还看上去较为粗糙，投资决策在相当大程度上还依靠直觉和办事，浪费依旧不少。
因为低水平投资决策导致的无效、低效投入占用较多，在总量控制的条件下，无疑会致使有效需要不可以得到充分满足，必然会对银行业的正常进步带来双重负面影响。
2、管理会计在资本性投资决策中的应用
伴随商业银行办公用房建设高潮期的结束与同业角逐的加剧，营业网点和科技设施的投人已渐渐成为资本性投入的主要内容。以下分别就其投资决策展开论述。
（一）营业网点投资决策剖析。对营业网点的投入主要包含增设、搬迁与装修等内容，涉及的主要的现金流量包含：
1、现金流出：网点购置价款、网点装修支出、设施价款支出、每年存款利息支出、扣除固定资产折旧和递延资产摊销后的营业成本支出（因折旧和摊销不会引起现金流出企业，因此应予扣除）；
2、现金流入：贷款利息收入，存款资金收益、中间业务收益；
3、现金净流量：即现金流入和现金流出的差额。
营业网点投资决策的实质在于对事先拟定的一个或若干个投资策略进行评价和最佳化选择。策略的优劣主要又是通过一系列指标体现出来的，这种指标按是不是考虑货币时间价值分为两类：一是贴现指标，主要包含净现值、现值指数、内含报酬率等；二是非贴现指标，主要包含收购期、会计收益率等。
（1）净现值法，是指特定策略将来现金流人的现值与将来现金流出的现值之间的差额，用以确定某个投资策略是不是可行，也可以对几个投资策略孰优孰劣进行比较。计算净现值的公式为：净现值为：
其中：
n为投资涉及的年限；
Ik为第k年的现金流人量；
Ok为第k年的现金流出量；
i为预定的贴现率
由决策人自行设定，可以是资金本钱价格或投资者需要的最低投入回报率。
（2）收购期法，是指投资引起的现金流人累计到与投资额相等所需要的时间。收购年限越短，策略越有利。设收购期为n，则有下面的公式：
（3）会计收益率法在计算时用普通会计的收益和本钱观念。
会计收益率
以下举例说明怎么样运用上述三项指标进行营业网点投资决策。设某银行拟新设一营业网点，设定内部资金利率为4%，存款实质付息率第一年为2%，第二年开始为25%，贴现率等于内部资金利率，假定10年后房子能以原购价变现，房子按30年折旧，装修支出按5年摊销，贷款利息收人在上级管理行核算，无中间业务收入，暂不考虑风险原因。经预测有以下两个策略可供选择，有关数据分别如下表所示：新购网点后相应要发生较大一笔装修费支出，导致迁址机会本钱较大，按网点经营10年考虑，各项指标分别为：
（1）净现值（A）=40×81109-250 200×06756=185（万元）
净现值（B）=（-20×09615 50×09246 75×08890 112×08548 150x81109一150×36299）一700 600×06756=567（万元）
（2）收购期（A）=7一（7×40一250）/40=63（年）
收购期（B）=8-（-20 50 75 112 4X150一700）/150=72年）
A策略：单位：万元
年度主要业务指标现金流出现金流入现金净流量备注
0购房支出 200 250 0 -250
装修支出（包含设施） 50
1存款 6000 200 240 40
利息支出120
营业成本80
存款资金收益240
2存款 8000 280 320 40
利息支出200
营业成本80
存款资金收益320
3各项指标均与上年相同 280 320 40
4各项指标均与上年相同 280 320 40
5各项指标均与上年相同 280 320 40
B策略：
单位：万元年度主要业务指标现金流出现金流入现金净流量备注
0购房支出 600 700 0—700
装修支出（包含设施）100
1存款 5000 220 200 -20
利息支出100
营业成本120
存款成本120
2存款 10000 350 500 50
利息支出250
营业成本100
存款资金收益400
3存款 12000 405 480 75
设从第3年到第5年存款较上年增长20%，营业成本较上年增长5%将来年度均维持第5年水平
利息支出300
营业成本105
存款资金收益480
4存款 14800 480 592 112
利息支出370
营业成本110
存款资金收益592
5存款 17760 560 710 150
利息支出444
营业成本116
存款资金收益710
（3）会计收益率（A）=（40×10一200/3一50）/10/250=113%
会计收益率（B）=（一20 50 75 112 150×6一600/3一100）/10/700=117%
由上述计算结果可以看出，（1）按净现值法计算，l0年后A、B两策略的净现值均为正数，说明报酬率均超越了4%，因为B带来的现金流量超越A策略，因此B策略比A策略更优。（2）从收购期计算结果来看，A策略收购期比B更短，显示A策略较优。（3）从会计收益率计算结果来看，B策略收益率比A策略更高，显示B策略较优。
净现值法考虑了货币时间价值，在理论上较为成熟，适用范围较厂，是一种较为科学的办法。收购期法以最短期收回投资为目的，计算方便，容易理解，但末考虑货币时间价值，也没考虑收购期未来的收益，易误导决策者使用一些急于求成的项目。会计收益率法简单易行，适用范围较广，缺点是末考虑货币时间价值。在实务上可以以净现值法为主，而以收购期法和会计收益率法为辅进行投资决策。
（二）科技设施投资决策剖析。科技设施投人主要包含用于银行内部管理和业务保障的后台管理软件和直接参与业务经营的前台管理软件两方面内容，科技设施投入引起的现金流出很容易计量，但因为其投人产生收益的间接性，尤其是后台管理软件产生的将来现金流入量很难计量，这就需要依据前后台管理软件的特征分别进行具体的决策剖析。
因为前台管理软件与业务经营直接有关，投入后最直接的影响即是有关业务量的变化，因此可以对投人前后有关业务量的变化进行预测和剖析，并进行从“量”到“值”的价值转化，从而达成对现金流人量的测算，投资决策的重点和难题即在于此。鉴于其对现金流量的研究办法与营业网点投资模式基本类似，在此只以ATM（自动取款机）的投入剖析为例对怎么样进行“量”到“值”的转化作进一步的探讨。
ATM对银行的利益的贡献主要表目前提供本行持卡人买卖便利、转账取款手续费、代理它行取款手续费收入与树立银行形象等。从会计的小心性原则出发，对ATM树立银行形象带来的间接效益不进行量化，在此只考虑取款便利、转账取款手续费和代理它行取款手续费可能带来的银行现金流入量。持卡人买卖便利可以视同于代理它行取款手续费收入，在各银行ATM未联网买卖，没代理它行取款手续费参照标准的状况下，就需要对此进行具体剖析。依据银行对ATM的取款、查看和转账等状况及有关存款状况等历史资料进行统计剖析，为简化问题可以只考虑取款量（设为Y）与存款的依存关系，并测算每笔取款所对应的存款量（设为Q），并进一步依据存款收益状况，探寻取款量与收益（设为5）的直接函数关系。
用公式分别表示为：
Q=F（Y）；S=F（Q）简化后为：
S=F（Y）
对后台管理软件的投资决策完全进行定量剖析是不现实的，可行的渠道是从两个方面分别着手：一是对项目产出无形效益进行定性剖析；二是对不同策略下投入及其引起的将来运行、维护等现金流出进行定量剖析比较。
3、发挥管理会计在资本性投资决策中有哪些用途要解决的几个有关问题
1、加快打造预测规范，提升决策的准确性和科学性。银行有关职能部门需要常常有目的、有计划地做好各项数据信息的采集工作，对银行内外的各种动向、局势予以密切关注，在进行具体投资决策时再结合投资项目内容进行专项的补充调查，如此才能做出准时、准确的预测。
2、健全基础数据信息管理软件，为应用管理会计提供基础条件。运用管理会计进行投资决策需要打造在一个较为丰富的管理会计数据信息基础之上。这一数据信息包含价值计量与非价值计量的信息，银行内部信息与外部信息，甚至不少非数据信息。从经济、可行的角度出发，目前应以现有财务会计信息管理软件和银行其它综合信息管理软件为基础，对各类资本性投资事情打造辅助核算台账，要对数据进行不同层次、多角度的处置，以生成有价值的数据信息，为提升管理会计应用的准确性、有效性和科学性提供数据基础。
3、打造事后评价考核机制和责任体系。评价考核包含对资本投入项目和对投资管理责任主体的考评两个方面的内容。通过对项目本身的考评，可以起到总结投资管理，健全投资决策体系有哪些用途。投资管理责任主体层次较多，包含基础信息责任人、预测责任人、决策策略责任人和审批责任人等，分别对基础信息正确性，预测数据的准确度，决策策略的规范性与科学性与决策策略选择科学性承担责任。
4、健全项目采购规范，推行招投标采购。投资决策做出后的下一个步骤一般是项目采购，为保证决策结果实行的有效性，有必要在各级行成立资本性项目采购委员会，对于大宗采购，尤其是对科技设施应尽量采取招投标采购方法，增加采购行为的透明度，解决“个其他人说了算”等问题。
